重要资料
瀚隋资本有限公司（下称「瀚隋资本」)是在香港受证券及期货事务监察委员会(下称「证监会」) 规管的机构。本网站提供有关瀚隋资本及其服务与产品的资料。如阁下继续浏览本网站所载的任何资讯，即表示已阅读下列资料丶明白下述的条款及细则并受其约束。本网站由瀚隋资本提供，未经证监会审阅。
法律及销售限制
本网站所载的任何资讯只供专业投资者使用。「专业投资者」是根据《证券及期货条例》（第571章）及其附属法例所定义的，专业投资者包括机构专业投资者丶法团专业投资者和个人专业投资者。
「机构专业投资者」指：
《证券及期货条例》附表1第1部第1条「专业投资者」定义中的第（a）至（i）所指的人士，如认可交易所丶认可结算所丶中介人丶认可财务机构丶获授权的保险人丶认可的集体投资计划丶注册的强积金计划丶职业退休计划丶政府等。
「法团专业投资者」指：
《证券及期货（专业投资者）规则》第4丶6及7条所指的信托法团丶法团或合夥。根据规则，信托法团需要持有港币4000万（或等值外币）以上的总资产；法团或合夥需要持有港币800万（或等值外币）以上的投资组合, 或港币4000万（或等值外币）以上的总资产。
「个人专业投资者」指：
单独或联同其有联系者(配偶或子女)，於某联权共有帐户拥有的现金或投资组合不少於HK$ 800万或等值外币。
一名或联同其有联系者(配偶或子女)全拥有的任何法团，而其唯一业务是持有投资项目， 拥有的投资组合不少於HK$ 800万或等值外币。
法团或合夥拥有的投资组合不少於HK$ 800万或等值外币，或拥有的总资产不少於HK$ 4000万或等值外币。
本人确认正进入只供「专业投资者」(据证券及期货条例571D定义之「专业投资者」 (http://www.elegislation.gov.hk/hk/cap571D) 取得资讯的网页。
一般风险提示及免责条款
投资涉及风险。一般而言，阁下应投资在阁下熟悉及了解其有关风险的投资产品。以下有关各投资产品的风险警告并不详尽，阁下应在投资前，考虑阁下的投资经验丶财政状况丶投资目标丶风险承受程度及查询独立投资顾问按阁下的目前情况进行投资的合适性。
股票
证券交易的风险
证券价格有时可能会非常波动。证券价格可升可跌，甚至变成毫无价值。买卖证券未必一定能够赚取利润，反而可能会招致损失。
买卖创业板股份的风险
创业板股份涉及很高的投资风险。尤其是该等公司可在无需具备盈利往绩及无需预测未来盈利的情况下在创业板上市。创业板股份可能非常波动及流通性很低。阁下只应在审慎及仔细考虑後，才作出有关的投资决定。创业板市场的较高风险性质及其他特点，意味着这个市场较适合专业及其他熟悉投资技巧的投资者。现时有关创业板股份的资料只可以在香港联合交易所有限公司所操作的互联网网站上找到。创业板上市公司一般毋须在宪报指定的报章刊登付费公告。假如阁下对本风险披露声明书的内容或创业板市场的性质及在创业板买卖的股份所涉风险有不明白之处，应寻求独立的专业意见。
在香港联合交易所有限公司买卖纳斯达克－美国证券交易所证券的风险
按照纳斯达克－美国证券交易所试验计划（「试验计划」）挂牌买卖的证券是为熟悉投资技巧的投资者而设的。阁下在买卖该项试验计划的证券之前，应先谘询有关持牌人或注册人的意见和熟悉该项试验计划。阁下应知悉，按照该项试验计划挂牌买卖的证券并非以香港联合交易所有限公司的主板或创业板作第一或第二上市的证券类别加以监管。
申请认购新股
申请认购新股的风险
申请认购新股时，并不会预先知道股份的分配基准。阁下必须作好准备，如果有关股份出现大幅度超额认购，阁下可能只会获分配部分拟认购的股份，甚至不获分配任何股份。相反，假若新股并不如预期般受欢迎，阁下获配发的股份数量可能高於预期。当阁下申请认购新股时，即使阁下不获分配任何股份，亦需支付相关的财务费用。
新股的价格在挂牌当日不一定会升越招股价。新股的表现亦受整体市场气氛影响。股份的价格可能会跌破招股价。
权证
权证的特定风险
发行商失责风险
倘若权证发行商破产而未能履行其对所发行证券的责任，阁下只被视为无抵押债权人，对发行商任何资产均无优先索偿权。因此，阁下须特别留意权证发行商的财力及信用。
产品风险
权证发行的相关资产种类有股票丶一篮子股票丶指数或货币。权证的价值将取决於多项因素，例如行使价丶相关股票或指数的价格水平丶相关股票或指数的波幅丶直至到期日的剩馀时间丶利率丶股息等等。所以，阁下在购买前须熟悉权证的机制。
杠杆风险
权证是杠杆产品，其价值可按相对相关资产的杠杆比率而快速改变。阁下须留意，权证的价值可以跌至零，届时当初投资的资金将会尽失。
有效期的考虑
权证的有效期有限。权证的价值在接近到期日将会被侵蚀。在到期时，权证不能被买卖或行使，甚至变得一文不值。阁下可能会损失全部投资金额及相关交易费用（如有）。所以，阁下应该留意产品的到期时间，确保所选产品尚馀的有效期能配合其交易策略。
外汇风险
如买卖权证的相关资产并非以港币为单位，阁下尚要面对外汇风险。货币兑换率的波动可对相关资产的价值造成负面影响，连带影响权证的价格。
买卖衍生权证的一些额外风险
时间损耗风险
假若其他情况不变，衍生权证愈接近到期日，价值会愈低，因此不能视为长线投资。
波幅风险
衍生权证的价格可随相关资产价格的引申波幅而升跌，阁下须注意相关资产的波幅。
买卖牛熊证的一些额外风险
强制收回风险
阁下买卖牛熊证，须留意牛熊证可以即日「取消」或强制收回的特色。若牛熊证的相关资产值等同上市文件所述的强制收回价/水平，牛熊证即停止买卖。届时，阁下只能收回已停止买卖的牛熊证由产品发行商按上市文件所述计算出来的剩馀价值（注意：剩馀价值可以是零）。
融资成本
牛熊证的发行价已包括融资成本。融资成本会随牛熊证接近到期日而逐渐减少。牛熊证的年期愈长，总融资成本愈高。若一天牛熊证被收回，阁下即损失牛熊证整个有效期的融资成本。融资成本的计算程式载於牛熊证的上市文件。
结构性产品
结构性产品的风险
发行商失责风险
倘若结构性产品发行商破产而未能履行其对所发行证券的责任，只被视为无抵押债权人，对发行商任何资产均无优先索偿权。因此，阁下须特别留意结构性产品发行商的财力及信用。
非抵押产品风险
非抵押结构性产品并没有资产担保。倘若发行商破产，阁下可以损失其全数投资。要确定产品是否非抵押，阁下须细阅上市文件。
杠杆风险
结构性产品如衍生权证及牛熊证均是杠杆产品，其价值可按相对相关资产的杠杆比率而快速改变。阁下须留意，结构性产品的价值可以跌至零，届时当初投资的资金将会尽失。
有效期的考虑
结构性产品设有到期日，到期後的产品即一文不值。阁下须留意产品的到期时间，确保所选产品尚馀的有效期能配合其交易策略。
特殊价格移动
结构性产品的价格或会因为外来因素（如市场供求）而有别於其理论价，因此实际成交价可以高过亦可以低过理论价。
外汇风险
若阁下所买卖结构性产品的相关资产并非以港币为单位，阁下尚要面对外汇风险。货币兑换率的波动可对相关资产的价值造成负面影响，连带影响结构性产品的价格。
流通量风险
联交所规定所有结构性产品发行商要为每一只个别产品委任一名流通量提供者。流通量提供者的职责在为产品提供两边开盘方便买卖。若有流通量提供者失责或停止履行职责，阁下或不能进行有关产品的买卖，直至有新的流通量提供者委任出来止。
累计认购期权投资的特定风险
取消事件
当相关资产的市价达至或高於取消价时， 累计期权合约将被终止（即由取消日期起投资者将不再累积任何相关资产），因此阁下的潜在盈利上限会被取消价锁定。
潜在损失会增加并可能非常庞大
由於受累计期权合约约束，阁下须定期（如每日）（按照行使价）买入议定數目的相关资产， 当市价跌穿行使价时，阁下可能遭到重大亏损。当市况不利於阁下时，阁下须买入双倍或多倍议定數目的相关资产，以及计入该「乘數」条款後客户须承担的最高风险额。
提早终止
阁下必须明白阁下未必能够提早终止累计期权合约，而即使提早终止的要求，客户被接受，阁下仍可能要支付超出预期的庞大退出费用及亏损。
合约期
年期较长的累计认购期权合约会有较高风险以及一般而言，较高的提早终止费用。
股票挂鈎投资的特定风险
股票挂鈎投资并不保本。假如参考资产的价格与阁下所预期背道而驰，阁下将蒙受损失。在极端的情况下，阁下可能损失全部投资款项。
股票挂鈎投资的潜在收益可能限於发行商所预设的一个上限。
当阁下买入股票挂鈎投资，阁下倚赖其发行商的信用可靠性。假如发行商违债或无偿债能力，不论参考资产的表现如何，阁下只能倚赖阁下的分销商，代阁下以无抵押债权人身份向发行商提出申索。
股票挂鈎投资并无以任何资产或抵押品作抵押。
发行商可能只为其股票挂鈎投资提供有限度的庄家活动。但假如阁下尝试於到期前，透过发行商所提供的庄家活动出售有关股票挂鈎投资，阁下所收取的款项可能远低於最初的投资金额。
於投资期内，阁下对参考资产无任何权利。参考资产的市价变动，未必会导致股票挂鈎投资的市值及/或潜在分派，出现相应变动。
若有与ELI相关但未能预计的情况发生，发行商可根据其专有及绝对的权利，更改ELI条款以配合有关情况。若并无更改能维持ELI的回报，发行商可提早终止产品，并以其可决定的公平市场价值金额付予阁下。有关提早终止的金额或会远低於阁下原来的投资金额。
互惠基金
投资互惠基金及单位信托基金涉及风险。基金价格可升可跌，甚至变成毫无价值。一般情况下，买卖基金未必可赚取利润，反而会蒙受损失。以上资料仅供参考。本网页不构成对任何人作出买卖丶认购或交易在此所载的任何投资产品或服务的要约丶招揽丶建议丶意见或任何保证。本网页所载的基金产品或服务不等於或不应被用作取代定期存款或任何类型储蓄存款。
投资决定是由您自行作出的，不论中介人士是否於销售此产品时已向您解释经考虑您的财务状况丶投资经验及目标後，此产品是适合您的。因此，於作出任何投资决定前，您应先考虑您的财政状况丶投资目标及经验丶风险承受程度与了解相关基金产品性质及风险之能力。
投资者於认购或购买任何基金产品前，应先参阅有关投资产品之章程或销售文件，尤其是相关章程或销售文件之风险披露声明。
投资於基金可涉及（但不限於）以下风险∶
市场风险
投资於基金涉及一般的市场风险，基金价值可受不同因素影响而波动，例如政治丶经济状况或利率。
股票市场风险
股本证券的价值可能因应个别公司的活动及业绩或因投资气氛丶政治 环境丶整体市场及经济状况丶区域及全球不稳定性以及汇率及利率的变动而波动，间中出现大幅波动。若基金投资股本证券的市场价值下跌，基金的资产净值或会受到不利影响，且投资者或会遭受重大损失。
流通性风险
把资金投资在难以变现或需要付出昂贵的成本才能变现的产品，将成为沉重的负担。如相关投资在波动市场急跌并且不能卖出，阁下的基金价格可能明显下跌。
信用风险
基金所拥有的债券的公司或发行人可能不能偿还债务（包括亏欠债券持有人的债务）。
集中度风险
集中投资於某种市场或企业之基金（例如新兴市场，商品市场，小型企业等）可能会涉及较高风险，并通常对价格变动较敏感。
高收益及未被评级债务证券风险
基金可能投资於高收益丶高风险固定收益证券（包括债券），而有关投资属低评级类别（即低於投资级别）或无评级。与较高评级证券相比，评级低於投资级别的固定收益证券被视为须承受较大的本金及利息损失风险，且就发行人支付利息及偿还本金的能力而言投机程度极高，其偿付能力於经济状况持续恶化的期间或利率持续上升的期间可能会降低。
衍生工具／对冲风险
基金可使用衍生工具达到对冲及有效基金管理的目的，这可能涉及额外风险如交易对手风险。在不利情况下，基金使用的衍生工具未必能够有效地达到对冲或有效基金管理的目的，且可能会遭受重大损失。
交易对手风险
某些基金可能因为持有的衍生工具仓盘而承受交易对手可能无法履行责任的违约风险。
汇率风险
如果阁下的基金或部分相关基金以外币计价，阁下或需面对有关的汇率风险。
债券
债券的特定风险
债券不等同於定期存款，不受香港存款保障计划保障。除非阁下完全明白并愿意承担与之相关的风险，否则不应投资於债券。如对相关的风险有疑问，阁下应寻求独立意见。
发行人风险
债券受发行人的实际和预期信用影响。倘债券发行人违约，债券并不保证发行人会必然支付或偿还债券， 阁下也可能无法收回本金和任何票息。不同的债券代表及包含发行人不同的责任。例如发行人的偿还责任可分为直接丶非次级丶次级丶无抵押或抵押。倘若发行人违约丶无力偿还债务或清盘时，优先索赔权较後的债券持有人将可能会较其他债券或股票持有人承受更高风险。因此，阁下应该先了解该债券的条款，以及於发行人违约丶无力偿还债务或清盘时的优先索赔权。
信贷评级变化的风险
独立的信贷评级机构会为部分债券评级并划分为「投资级别」或「非投资级别」。债券到期前，信贷评级可能会改变或被终止。阁下必须持续留意自己所投资的债券的信贷评级资料以确保该债券仍然适合阁下。有关这点，我们建议 阁下向投资顾问查询。
流动性风险
债券主要作为中长线投资，而非短线投机。阁下应作好准备在整个投资期内将资金保留在债券上；倘阁下选择於到期前将债券出售，则可能会损失部分或全部投资。二级债券市场可能无法提供充足流动性，或可能按当时市况的价格而非债券持有人预期的价格进行买卖。
信用风险
债券的利息及本金是由发行人支付。倘发行人违约，债券持有人可能无法收回利息及本金。债券持有人须承担发行人的信用风险。
市场风险
市场会提供指示性债券价格，当市况有变，债券价格会出现波动。影响债券市场价格的因素包括但不限於利率丶信贷息差及流动性溢价的波动。孳息的波动一般对年期较长的债券价格有较大影响。买入及卖出债券会带来亏损而非利润，此乃债券的固有风险。
利率风险
当利率上升时，定息债券的价格一般会下跌。阁下如希望在到期前将债券出售，所收取款项可能会低於阁下购买时所支付的价格。
非投资级别债券或未获评级债券风险
非投资级别债券或未获评级之债券信贷风险较高，此类债券的发债机构拥有较大的机会违责风险。在经济低迷时期，非投资级别债券或未获评级之债券可能较易受价格波动影响，由於(i)投资者变得更加防范风险；及(ii)债券违约风险上升；而导致价格较投资级别债券下跌得更多。
汇率风险
倘阁下选择将债券所得款项兑换为另一种货币，则可能会有汇率风险。
人民币风险
人民币受到外汇管制，即使中央已给予某程度上的放宽，人民币於香港亦不能自由兑换。有关当局之外汇管制可能对汇率产生不利影响。如果中央政府收紧控制，在香港的人民币甚至人民币债券的流动性将会受到影响，而 阁下可能面对较高的流动性风险。阁下须有预备投资在债券上的资金将在整个投资期保留在债券上。
再投资风险
倘阁下在持有债劵期间未能将所收到的利息以购入债劵时相同的报酬率进行再投资，这将会影响债劵整体的收益率（孳息率）。
提前赎回风险
倘阁下持有的是可赎回债券，当利率下降时，发行人可能会於到期前将债券赎回。在此情况下，阁下便须将所得款项作再投资，而当时市场上其他债券的孳息一般会较低。
永续债券风险
永续债券没有到期日，派息可能会根据发行条款及细则被延期甚至暂停。永续债券通常是可赎回及/或次级的，阁下应留意其再投资风险及/或较低的索偿优先次序（例如在发行人清盘的情况下）。
其他风险
整体而言，债券交易涉及一系列的风险，当中包括信贷及交收风险。 发行人丶庄家或其他相关交易对手可能无法按时履行责任。是否投资该债券由阁下决定。除非阁下在仔细考虑该产品，并考虑本身整体财务状况丶投资经验及目标以及风险承担意欲後，认为该产品适合阁下投资，否则不应投资该产品。阁下应肯定了解该产品的性质及风险，并确保有足够的净资产以承担该债券相关的风险及潜在亏损。
沪港通
沪港通的特定风险
不受投资者赔偿基金保障
阁下须注意，香港的投资者赔偿基金并不涵盖「沪港通」下的任何北向交易和南向交易。
额度
通过沪港通达成的交易初期将受制於一个跨境投资总额度（即总额度）以及一个每日额度。阁下需要注意相关买入指示会在下一个交易日暂停(卖出指示仍会接受)直至总额度回到每日额度水平。
交易日差异
由於沪港通只有在两地市场均为交易日丶而且两地市场的银行在相应的款项交收日均开放时才会开放，所以有可能出现内地市场为正常交易日丶而阁下却不能买卖A股的情况。阁下应该注意沪港通的开放日期，并因应自身的风险承受能力决定是否在沪港通不交易的期间承担A股价格波动的风险。
前端监控对沽出的限制
如果阁下将A股存放於券商以外，当阁下需要沽出所持有的某些A股股票，必须在不晚於沽出当天（T日）开市前成功把该A股股票转至券商帐户中。如果阁下错过了此期限，阁下将不能於T日沽出该A股。
合资格股票的调出
当一些原本为沪港通合资格股票被调出沪港通范围时，该股票只能被卖出而不能被买入。这对阁下的投资组合或策略可能会有影响。阁下需要密切关注两地交易所提供的合资格股票名单。
内地A股停牌机制
根据上交所发布的《上海证券交易所证券异常交易实时监控细则》，上交所规定，上市公司可根据市场需要，实施中途临时停牌。
市场波动风险
内地属於新兴市场，相对其他已发展市场，有较高的市场波幅。
宏观经济风险
在过去数年，中国经济面对增长放缓的情况，引起中国经济增长前景的忧虑。市场也不时用「硬着陆」来形容中国经济可能出现的困局。
流动性风险
A股市场主要由散户主导，散户参与比例达到81%，加上市场并未全面开放，因此会较受中国的政策及资金流动性的影响。部分投资者会用上海银行同业拆息的息率丶国债息率及人民银行公开市场操作，来探测潜在的资金流动性及政策的转变等风险。
人民币货币风险
如需兑换本地货币成人民币，阁下可能需面对汇率风险。人民币有汇率风险。当阁下往後兑换人民币成其他货币（包括港元），人民币汇率的波动可能导致亏损。相关机构所实施的外汇管制可以对相关汇率做成负面影响。人民币现在不可自由兑换并且人民币的转换可受特定的政策，措施及/或限制(可能不时调整，而不会另行通知)所影响。实际的兑换安排会依据当时的政策，措施及/或限制。
期权
期权交易的风险
买卖期权的亏蚀风险可以极大。在若干情况下，阁下所蒙受的亏蚀可能会超过最初存入的保证金數额。即使阁下设定了备用指示，例如“止蚀”或“限价”等指示，亦未必能够避免损失。市场情况可能使该等指示无法执行。阁下可能会在短时间内被要求存入额外的保证金。假如未能在指定的时间内提供所需數额，阁下的未平仓合约可能会被平仓。然而，阁下仍然要对阁下的帐户内任何因此而出现的短欠數额负责。因此，阁下在买卖前应研究及理解期权，以及根据本身的投资经验丶财政狀况及投资目标，仔细考虑这种买卖是否适合阁下。如果阁下买卖期权，便应熟悉行使期权及期权到期时的程序，以及阁下在行使期权及期权到期时的权利与责任。
减低风险交易指示或投资策略
即使阁下采用某些旨在预设亏损限额的交易指示（如“止蚀”或“止蚀限价”指示），也可能作用不大，因为市况可以令这些交易指示无法执行。至於运用不同持仓组合的策略，如“跨期”和“马鞍式”等组合，所承担的风险也可能与持有最基本的“长”仓或“短”仓同样的高。
不同风险程度
期权交易的风险非常高。投资者不論是购入或出售期权，均应先了解其打算买卖的期权類别（即认沽期权或认购期权）以及相关的风险。阁下应计入期权金及所有交易成本，然後计算出期权价值必须增加多少才能获利。购入期权的投资者可选择抵销或行使期权或任由期权到期。如果期权持有人选择行使期权，便必须进行现金交收或购入或交付相关的资产。若购入的是期货产品的期权，期权持有人将获得期货仓盘，并附带相关的保证金责任。如所购入的期权在到期时已无任何价值，阁下将损失所有投资金额，当中包括所有的期权金及交易费用。假如阁下拟购入极价外期权，应注意阁下可以从这類期权获利的机会极微。
出售（“沽出”或“卖出” ）期权承受的风险一般较买入期权高得多。卖方虽然能获得定额期权金，但亦可能会承受远高於该笔期权金的损失。倘若市况逆转，期权卖方便须投入额外保证金來补仓。此外，期权卖方还需承担买方可能会行使期权的风险，即期权卖方在期权买方行使时有责任以现金进行交收或买入或交付相关资产。若卖出的是期货产品的期权，则期权卖方将获得期货仓盘及附带的保证金责任。若期权卖方持有相应數量的相关资产或期货或其他期权作“备兑”，则所承受的风险或会减少。假如有关期权并无任何“备兑”安排，亏损风险可以是无限大。
某些国家的交易所允许期权买方延迟支付期权金，令买方支付保证金费用的责任不超过期权金。尽管如此，买方最终仍须承受损失期权金及交易费用的风险。在期权被行使又或到期时，买方有需要支付当时尚未缴付的期权金。
合约的条款及细则
阁下应向替阁下进行交易的商号查询所买卖的有关期权合约的条款及细则，以及有关责任（就期权而言，期权的到期日及行使的时间限制）。交易所或结算公司在某些情况下，或会修改尚未行使的合约的细则（包括期权行使价），以反映合约的相关资产的变化。
暂停或限制交易及价格关系
市场情况（例如市场流通量不足）及／或某些市场规则的施行（例如因价格限制或“停板”措施而暂停任何合约或合约月份的交易），都可以增加亏损风险，这是因为投资者届时将难以或无法执行交易或平掉／抵销仓盘。如果阁下卖出期权後遇到这种情况，阁下须承受的亏损风险可能会增加。此外，相关资产与期货之间以及相关资产与期权之间的正常价格关系可能并不存在。例如，期货期权所涉及的期货合约须受价格限制所规限，但期权本身则不受其规限。缺乏相关资产參考价格会导致投资者难以判断何谓“公平价格”。
存放的现金及财产
如果阁下为在本地或海外进行的交易存放款项或其他财产，阁下应了解清楚该等款项或财产会获得哪些保障，特别是在有关商号破产或无力偿债时的保障。至於能追讨多少款项或财产一事，可能须受限於具体法例规定或当地的规则。在某些司法管辖区，收回的款项或财产如有不足之數，则可认定属於阁下的财产将会如现金般按比例分配予阁下。
佣金及其他收费
在开始交易之前，阁下先要清楚了解阁下必须缴付的所有佣金丶费用或其他收费。这些费用将直接影响阁下可获得的净利润（如有）或增加阁下的亏损。
在其他司法管辖区进行交易
在其他司法管辖区的市场（包括与本地市场有正式連系的市场）进行交易，或会涉及额外的风险。根据这些市场的规例，投资者享有的保障程度可能有所不同，甚或有所下降。在进行交易前，阁下应先行查明有关阁下将进行的该项交易的所有规则。阁下本身所在地的监管机构，将不能迫使阁下已执行的交易所在地的所属司法管辖区的监管机构或市场执行有关的规则。有鉴於此，在进行交易之前，阁下应先向有关商号查询阁下本身地区所属的司法管辖区及其他司法管辖区可提供哪种补救措施及有关详情。
交易设施
电子交易的设施是以电脑组成系统來进行交易指示传递丶执行丶配对丶登记或交易结算。然而，所有设施及系统均有可能会暂时中断或失靈，而阁下就此所能获得的赔偿或会受制於系统供应商丶市场丶结算公司及／或參与者商号就其所承担的责任所施加的限制。由於这些责任限制可以各有不同，阁下应向为阁下进行交易的商号查询这方面的详情。
场外交易
在某些司法管辖区，及只有在特定情况之下，有关商号获准进行场外交易。为阁下进行交易的商号可能是阁下所进行的买卖的交易对手方。在这种情况下，有可能难以或根本无法平掉既有仓盘丶评估价值丶厘定公平价格又或评估风险。因此，这些交易或会涉及更大的风险。此外，场外交易的监管或会比较宽松，又或需遵照不同的监管制度；因此，阁下在进行该等交易前，应先了解适用的规则和有关的风险。
其他
在香港以外地方收取或持有的客户资产的风险
持牌人或注册人在香港以外地方收取或持有的客户资产，是受到有关海外司法管辖区的适用法律及规例所监管的。这些法律及规例与《证券及期货条例》（第571章）及根据该条例制订的规则可能有所不同。因此，有关客户资产将可能不会享有赋予在香港收取或持有的客户资产的相同保障。
货币风险
以外币计算的合约买卖所带来的利润或招致的亏损（不论交易是否在阁下本身所在的司法管辖区或其他地区进行），均会在需要将合约的单位货币兑换成另一种货币时受到汇率波动的影响。
电子交易
透过电子交易系统进行交易可能会与透过其他电子交易系统进行交易有所不同。如果阁下透过电子交易系统进行交易，便须承受与系统相关的风险，包括硬体或软体发生故障。系统故障可能会导致交易指示未能根据指示执行或完全不获执行。
